حل مسائل انتخاب سبد سهام دارای محدودیت حداقل مقادیر معامله به کمک الگوریتم ژنتیک
پایان نامه
- وزارت علوم، تحقیقات و فناوری - دانشگاه اصفهان - دانشکده علوم اداری و اقتصاد
- نویسنده یحیی مهتاب الالان
- استاد راهنما حسین رضایی دولت آبادی سعیده کتابی
- تعداد صفحات: ۱۵ صفحه ی اول
- سال انتشار 1389
چکیده
امروزه رسیدن به اهداف اقتصادی هر کشوری بدون مشارکت عمومی مردم آن کشور امری امکان ناپذیر است. یکی از راه های مشارکت افراد در توسعه اقتصادی، سرمایه گذاری در بازار سرمایه و بورس اوراق بهادار از طریق ایجاد سبد سهام می باشد. مسائل انتخاب سبد سهام به طور عمومی از طریق مدل های برنامه نویسی خطی یا درجه دو حل می شود. به هر حال پاسخ های حاصله از این مدل ها عدد حقیقی بوده و محاسبه آنها در عمل مشکل می باشد، چرا که هر دارایی حداقل مقادیرمعامله مربوط به خود را دارا می باشد. روش هایی که محدودیت حداقل مقادیر معامله را لحاظ کرده اند، عموما بر اساس مدل های خطی بهینه سازی سبد سهام بوده اند. پژوهش های کمی محدودیت حداقل مقادیر معامله در خصوص مسائل انتخاب سبد سهام را بر اساس مدل مارکویتز که معروفترین و پرکاربردترین مدل می باشد، لحاظ کرده اند. مدل مارکویتز مدلی غیر خطی می باشد که از طریق روش های خطی و غیر خطی گوناگونی سعی در حل آن شده است. این پژوهش بر اساس مدل مارکویتز، سه مدل حل مسائل انتخاب سبد سهام دارای محدودیت حداقل مقادیر معامله ارائه داده و از طریق الگوریتم ژنتیک سعی در حل این مدل ها دارد. از داده های دارایی های بورس اوراق بهادار تهران طی سال های 1382 تا 1386 به منظور ارزیابی و مدل های پیشنهادی و الگوریتم ژنتیک استفاده شده است. نرخ های بازده دوماهه برای تعیین میانگین نرخ های بازده دارایی ها و کوواریانس میان بازده دارایی ها در هر سال استفاده شده است. نتایج پژوهش و مطالعه کاربردی بیانگر نزدیک بودن جواب های مدل های اجرا شده به نمودار مرز کارا می باشد، همچنین بیان می دارد که روش های پیشنهاد شده در مدت زمان بسیار کوتاه، پاسخ های بهینه و قابل دسترسی حاصل می کنند. نکته جالب اینکه کاهش تعداد دارایی ها نه تنها مدت زمان حل مساله را بهبود می بخشد، بلکه نتایج بیهنه تری را حاصل می نماید. یکی از مدل ها که بر اساس یک رویکرد تصمیم گیری چندهدفه فازی می باشد، به دلیل انعطاف و سادگی توصیه می گردد. نتایج حاصل از این پژوهش می تواند مورد استفاده سیاست گذاران مالی و اقتصادی، تصمیم گیرندگان بازار سرمایه، شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار و موسسات مالی سرمایه گذاری و سرمایه گذاران فردی واقع شود
منابع مشابه
مقایسهی الگوریتم‌های ژنتیک و زنبور عسل برای حل مسئلهی انتخاب سبد سهام دارای حداقل مقادیر معامله
بازار سرمایه جزو بازارهای مالی است که نقش اولیه آن کمک به تبدیل پساندازهای افراد و موسسات به سرمایهگذاری در واحدهای تولیدی و اقتصادی میباشد. امروزه رسیدن به اهداف اقتصادی هر کشوری بدون مشارکت عمومی مردم آن کشور امری امکان ناپذیر است. یکی از راههای مشارکت افراد در توسعه اقتصادی، سرمایه گذاری در بازار سرمایه و بورس اوراق بهادار از طریق ایجاد سبد سهام میباشد. مسائل انتخاب سبد سهام به طور عموم...
انتخاب بهینه سبد سهام با محدودیت با استفاده از الگوریتم ژنتیک تنظیم شده
سبد سهام مجموعه یا ترکیبی از سرمایه گذاریهاست که ممکن است توسط یک فرد یا یک سازمان انجام شوند. بنابراین بهینه سازی آن بسیار اهمیت پیدا می کند چرا که در این صورت می توان با کمترین ریسک بیشترین سود را بدست آورد. این مقاله مسئله بهینه سازی سبدسهام را با اضافه کردن محدودیت هایی مثل حدود خرید و محدود کردن تعداد خرید، برای نزدیک تر شدن به شرایط دنیای واقعی مورد بررسی قرار می دهد این در حالی است که رو...
متن کاملانتخاب بهینه سبد سهام با محدودیت با استفاده از الگوریتم ژنتیک تنظیم شده
سبد سهام مجموعه یا ترکیبی از سرمایه گذاریهاست که ممکن است توسط یک فرد یا یک سازمان انجام شوند. بنابراین بهینه سازی آن بسیار اهمیت پیدا می کند چرا که در این صورت می توان با کمترین ریسک بیشترین سود را بدست آورد. این مقاله مسئله بهینه سازی سبدسهام را با اضافه کردن محدودیت هایی مثل حدود خرید و محدود کردن تعداد خرید، برای نزدیک تر شدن به شرایط دنیای واقعی مورد بررسی قرار می دهد این در حالی است که رو...
متن کاملانتخاب سبد سهام بهینه با استفاده از الگوریتم ژنتیک NSGA-II
تشکیل سبد سهام بهینه یکی از تصمیم گیری های مهم برای شرکت ها می باشد. به همین دلیل، انتخاب یک سبد سهام با نرخ بازدهی بالا و ریسک کنترل شده یکی از موضوعاتی است که مورد توجه محققان قرار گرفته است. هدف از این پژوهش، استفاده از الگوریتم‌های فراابتکاری برای انتخاب سبد سهام است. در این مطالعه، روشی بر مبنای الگوریتم ژنتیک چند هدفه NSGA-II برای تشکیل سبد سهام ارائه شده و ارزش در معرض ریسک به عنوان معیا...
متن کاملمنابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ذخیره در منابع من قبلا به منابع من ذحیره شده{@ msg_add @}
نوع سند: پایان نامه
وزارت علوم، تحقیقات و فناوری - دانشگاه اصفهان - دانشکده علوم اداری و اقتصاد
کلمات کلیدی
میزبانی شده توسط پلتفرم ابری doprax.com
copyright © 2015-2023